カンボジア国立銀行（NBC）が開始した一連の規制プロセスは、カンボジアの商業銀行にとってストレステストであることが、2024年までのカンボジアの銀行セクターのパフォーマンスに関する白書で明らかになった。
YCPは合流と共同で「カンボジアの銀行における収益性の低下傾向」と題するホワイトペーパーを作成した： 「カンボジアの銀行における収益性の低下傾向：コスト上昇と不良債権の影響」と題されたこのホワイトペーパーでは、銀行部門の業務、リスク管理手法、全体的な安定性を形成する上で、規制環境が極めて重要な役割を果たしていることが述べられている。
「カンボジアの銀行業界が進化するにつれ、規制の枠組みも進化している。このような規制の変化を理解することは、銀行がコンプライアンスを維持し、リスクを効果的に管理し、法的・監督的要件の範囲内で新たな機会を見出すために不可欠である」と白書は述べている。
同白書は、カンボジアの銀行セクターは、進化する規制政策によって形成された大きな変化の中にあると指摘している。不良債権が増加し収益性が低下する中、NBCは銀行セクターを安定させるためにいくつかの施策を導入した。
ローン返済の一時停止や預金準備率の調整など、主要な規制は当初、パンデミック時の救済を目的としていた。しかし、経済情勢が正常化するにつれて、これらの政策はリスク管理と成長のバランスを取るために再調整されつつある。
白書は、最もインパクトのある変化のひとつが、近年8％から12％に上昇したNBCの預金準備率の引き締めであることを強調している。「この政策は、銀行が十分な資本バッファーを維持することで、金融リスクを軽減することを目的としている。」
「しかし、貸出に利用できる流動性を低下させ、銀行の収益性に影響を及ぼしている。さらに、NBCは不良債権分類についてより厳格なガイドラインを課したため、銀行がこうした新しい基準に適応するのに伴い、報告された不良債権が急増した。」
金融の安定性をさらに高めるため、NBCは銀行に対する追加的なストレステスト要件を導入している。「これらの措置は、金融機関に潜在的な経済的ショックに対する回復力を評価することを強制し、より堅固なリスク管理文化を育成するものである。」
「マネーロンダリング防止（AML）およびテロ資金供与との闘い（CFT）の枠組みの導入は、もう一つの重要な進展であり、銀行は国際基準に沿ったコンプライアンス・システムと手続きに投資することを余儀なくされる。」
中央銀行は、成長と安定を両立させるために、規制政策を改善し続けることが期待されている。白書は、これは銀行にとって課題と機会の両方をもたらすと主張している。「より厳しい規制環境に適応するためには、リスク管理の強化、透明性の向上、適切な資本準備の維持に注力することが必要となる。」
「規制環境が進化する中、こうした変化に機敏かつ積極的に対応する銀行は、リスクを最小限に抑えつつ、新たな市場機会を生かすことができる。」
また、王国の銀行は今後、激しい競争にさらされることになるだろうと付け加えた。「経済成長が予測される中、銀行は競争だけでなく、成長するために、統合戦術を駆使し、個人ローンへのエクスポージャーを増やすだろう。」しかし、経済成長の中で収益性と競争力を維持するためには、銀行はリスク選好度を高めると同時に、競合他社よりも効率的に業務を行う方法を見つける必要がある。
